سهام Arcosa (ACA) با پیشنهاد خرید ۸.۵ میلیارد دلاری CRH، ۷٪ جهش کرد

خلاصه

• CRH در حال خرید Arcosa (ACA) به مبلغ ۸.۵ میلیارد دلار در یک معامله تمام نقدی به قیمت ۱۵۰ دلار به ازای هر سهم است
• این پیشنهاد ۲۵٪ بالاتر از میانگین قیمت وزنی حجم ۶۰ روزه Arcosa است
• سهام Arcosa در معاملات پیش از بازار ۷.۵٪ افزایش یافت؛ CRH 0.6٪ کاهش داشت
• انتظار می‌رود معامله در سه‌ماهه اول ۱۴۰۵ بسته شود
• CRH انتظار دارد تا سال سوم به هم‌افزایی هزینه‌ای ۱۷۵ میلیون دلاری دست یابد

CRH، گروه مصالح ساختمانی مستقر در ایرلند، روز دوشنبه اعلام کرد که Arcosa مستقر در دالاس را در یک معامله تمام نقدی به ارزش ۸.۵ میلیارد دلار تصاحب خواهد کرد. CRH برای هر سهم Arcosa مبلغ ۱۵۰ دلار پیشنهاد می‌دهد که ۲۵٪ بالاتر از میانگین قیمت وزنی حجم ۶۰ روزه آن تا تاریخ ۱۴۰۴/۰۳/۲۸ است.

سهام Arcosa روز دوشنبه در معاملات پیش از بازار ۷.۵٪ جهش کرد و به ۱۴۶.۰۵ دلار رسید. CRH نیز ۰.۶٪ کاهش یافت و به حدود ۱۱۰.۶۱ دلار رسید.

Arcosa, Inc., ACA

پیشنهاد ۱۵۰ دلار به ازای هر سهم همچنین ۱۰.۴٪ بالاتر از قیمت بسته شدن Arcosa در پنج‌شنبه قبل است.

انتظار می‌رود این معامله در سه‌ماهه اول ۱۴۰۵ بسته شود، مشروط به تأییدیه‌های نظارتی و سهامداران.

Arcosa دارای معادن، محوطه‌ها و کارخانه‌های آسفالت در سراسر آمریکا است. بخش سازه‌های مهندسی آن یک بازیگر اصلی در بازار انتقال انرژی است — زیرساختی که برق را در سراسر شبکه منتقل می‌کند.

این بخش توجه سرمایه‌گذاران را به خود جلب کرده است. تقاضا برای نوسازی شبکه در حال افزایش است که این امر به دلیل رشد سریع مراکز داده مبتنی بر هوش مصنوعی و مصرف گسترده‌تر انرژی است.

چرا CRH Arcosa را می‌خواهد

CRH در حال اجرای یک برنامه طرح اکتساب است. در طول دو سال گذشته، نزدیک به ۸۰ معامله به ارزش کل ۹.۱ میلیارد دلار تکمیل کرده است. این اقدام بزرگ‌ترین اقدام آن از زمان خرید ۶.۵ میلیارد یورویی دارایی‌های سیمان از Holcim و Lafarge در سال ۱۳۹۴ است.

معامله Arcosa با یک الگوی گسترده‌تر در بخش محصولات ساختمانی آمریکا مطابقت دارد. اوایل امسال، QXO یک معامله ۱۷ میلیارد دلاری برای تصاحب TopBuild منعقد کرد. سال گذشته، Commercial Metals Company شرکت Foley Products را به مبلغ ۱.۸۴ میلیارد دلار خریداری کرد. مقیاس و زنجیره‌های تأمین محلی بخش زیادی از این ادغام‌ها را هدایت می‌کنند.

برای CRH، جذابیت روشن است: بخش انتقال انرژی Arcosa به آن دسترسی مستقیم به یکی از فعال‌ترین چرخه‌های توسعه زیرساخت در سال‌های اخیر را می‌دهد.

مالی معامله

CRH انتظار دارد این معامله ظرف ۱۲ ماه اول پس از بسته شدن، به سودآوری کمک کند. این شرکت تا سال سوم به هم‌افزایی هزینه‌ای ۱۷۵ میلیون دلاری هدف گذاری کرده است.

J.P. Morgan و Morgan Stanley CRH را در این معامله مشاوره می‌دهند. Arcosa نیز Evercore و Goldman Sachs را به عنوان مشاوران مالی خود آورده است.

بزرگ‌ترین تصاحب قبلی CRH خرید دارایی‌های سیمان در سال ۱۳۹۴ بود، معامله‌ای که جایگاه این شرکت در آمریکای شمالی را شکل داد. این معامله می‌تواند همین کار را در فضای زیرساخت انجام دهد.

Arcosa در تگزاس مستقر است و زیرساخت‌های حیاتی را در بخش‌های انرژی، حمل‌ونقل و ساخت‌وساز اداره می‌کند.

این معامله ارزش Arcosa را به ۸.۵ میلیارد دلار بر اساس کل ارزش شرکت تعیین می‌کند.

این مطلب با عنوان سهام Arcosa (ACA) با پیشنهاد خرید ۸.۵ میلیارد دلاری CRH هفت درصد جهش کرد، برای اولین بار در CoinCentral منتشر شد.