Высокие цены на газ — это только начало: как война с Ираном меняет глобальную энергетическую карту

Война США и Израиля с Ираном вызвала крупнейший в истории мировой шок энергоснабжения: около 20% мировых поставок нефти и сжиженного природного газа (СПГ) были перекрыты в Ормузском проливе.

От нормирования газа в Бангладеш до африканских фермеров без удобрений и американцев, которым с трудом хватает денег на заправку автомобиля, — узкое место в цепочке поставок затронуло каждый уголок планеты. Но хотя конец нынешнего кризиса неизбежен, его волновые эффекты будут сотрясать геополитический и энергетический ландшафт ещё долго после его завершения.

Одно останется неизменным: мировое потребление энергии. Спрос на электроэнергию растёт почти на 4% в год под влиянием роста населения, расширения электрификации и бума дата-центров для ИИ. Мировой энергетический пир будет только расти, даже если рецепты и повара будут меняться.

Вот некоторые из крупнейших изменений, которые сейчас происходят.

США официально стали энергетической сверхдержавой

До 2015 года экспорт американской сырой нефти был в основном незаконным — наследие арабского нефтяного эмбарго 1970-х годов, — а страна не располагала инфраструктурой для транспортировки природного газа. Сланцевый бум изменил всё. В течение двух месяцев чуть более десяти лет назад Соединённые Штаты отправили первые партии как сырой нефти, так и СПГ.

С тех пор США быстро превратились из импортёра энергоресурсов, сильно зависевшего от Ближнего Востока, в мирового лидера по поставкам энергии. Ожидается, что это рыночное доминирование ещё больше усилится после войны. Уже являясь безоговорочным лидером в мировом экспорте СПГ, США в ходе войны даже ненадолго обошли Саудовскую Аравию по объёму поставок нефти.

Пожалуй, никто не имеет более чёткого представления об этом, чем Шариф Суки — бывший ресторатор, выросший в Ливане. В 1996 году он основал первого американского экспортёра СПГ — Cheniere Energy, заслужив в США титул «крёстного отца СПГ». (Суки ушёл из компании, однако Cheniere, занимающая 223-е место в списке Fortune 500, по-прежнему остаётся лидером отрасли.)

«Мы наконец заняли своё место энергетической сверхдержавы», — сказал Суки Fortune. «И это надолго. Это не изменится. Это будет определять, как функционирует весь остальной мир».

Возобновляемая энергетика выигрывает — но и уголь тоже

Некоторые провозгласили возобновляемую энергетику победителем в этой войне — и отчасти так и есть: кризис побудил страны ускорить развитие ветровой и солнечной энергетики. Атомная энергетика также переживёт возрождение.

Но ещё одним победителем оказался уголь — самый грязный из основных видов ископаемого топлива.

Индия, Южная Корея, Индонезия, Таиланд, Вьетнам, Филиппины и другие страны нарастили угольную генерацию с февраля. «У них есть уголь, и им не нужно ни у кого его выпрашивать», — сказал Суки. «Люди будут использовать уголь вне зависимости от экологических проблем, потому что это то, что у них есть».

Это увлечение углём — краткосрочная мера: продление сроков службы старых угольных электростанций, а не строительство волны новых. (Схожая динамика разворачивается в США при поддержке субсидий администрации Трампа на уголь для питания дата-центров ИИ.)

Источники чистой энергии — включая ветровую, солнечную, атомную и гидроэнергетику — сейчас составляют около 40% мировой выработки электроэнергии, что представляет собой замечательный рост на стороне предложения. Однако если считать фактическое мировое потребление энергии — включая транспорт, отопление и промышленность, — доля чистой энергии падает до 20% и ниже. Ископаемое топливо по-прежнему составляет около 80% общего энергетического баланса: нефть и уголь держатся стабильно, а природный газ растёт.

Двигатели внутреннего сгорания никуда не исчезнут в ближайшее время

Продажи электромобилей выросли: продажи электромобилей в Европе увеличились примерно на 40% с начала войны и теперь составляют треть всех продаж новых автомобилей. В Китае электромобили занимают более половины продаж новых автомобилей, а мировой средний показатель составляет 25% и продолжает расти. Инвестиции в устойчивое авиационное топливо также ожидаемо вырастут после дефицита авиакеросина. Но приведёт ли война к более быстрому глобальному отказу от двигателей внутреннего сгорания — ещё предстоит увидеть.

Мировой спрос на нефть продолжает расти — пусть и медленнее — и, по прогнозам, достигнет плато около 2030 года. Это плато может наступить быстрее, но спрос не рухнет. Мировая транспортная система — самолёты, поезда и автомобили — будет ещё десятилетия в значительной мере зависеть от «жидкого золота». Нефть по-прежнему остаётся безусловно главным торгуемым в мире товаром по стоимости; природный газ далеко отстаёт на втором месте.

В США электромобили составляют менее 10% продаж новых автомобилей. Боб Макналли, бывший советник Белого дома по энергетике при Джордже Буше-младшем и основатель Rapidan Energy Group, с скептицизмом относится к тому, что нынешний кризис приведёт к долгосрочным переменам.

«Некоторые говорят, что этот скачок цен на нефть сделает то, чего не смогли сделать Парижское соглашение и директивы по электромобилям», — сказал Макналли Fortune, — «а именно убедить всех уничтожить спрос на бензин».

«Но за бумами следуют спады», — добавил он. — «Когда цены на нефть упадут, я думаю, спрос на электромобили ослабнет. Вы на этих американских горках цен на нефть».

Старый порядок нефтяного картеля рушится

Когда началась война, загнанный в угол Иран отреагировал ударами по своим соседям в Совете сотрудничества стран Персидского залива (ССАГПЗ) — коалиции богатых энергоресурсами арабских монархий возрастом 45 лет, включающей Саудовскую Аравию, Кувейт, Катар, Бахрейн, Оман и Объединённые Арабские Эмираты.

Только Саудовская Аравия и Кувейт останутся одновременно в ССАГПЗ и Организации стран — экспортёров нефти (ОПЕК) после того, как ОАЭ объявили о выходе из нефтяного ценового картеля. Они ушли отчасти из-за недовольства Ираном и разногласий с Саудовской Аравией, но главным образом потому, что уже тяготились ограничениями на добычу нефти, которые накладывало членство в организации; они хотят наращивать добычу.

Ослабленный 65-летний картель сохранится в составе пяти первоначальных членов — Ирана, Ирака и Венесуэлы, а также Саудовской Аравии и Кувейта — и шести нефтедобывающих африканских государств. Хотя выход ОАЭ укрепляет более ориентированный на США ССАГПЗ, он также привносит большую волатильность цен на нефть. В конце концов, ОПЕК была создана в том числе для того, чтобы страны-члены могли утвердить контроль над своими природными ресурсами после десятилетий господства западных нефтяных компаний и правительств. Недавние удары США по Ирану и Венесуэле — оба в течение 60-дневного периода — подчёркивают, как нефть остаётся переплетённой с геополитическими конфликтами и вопросами суверенитета.

Страны ССАГПЗ будут работать над снижением зависимости от Ормузского пролива, находя альтернативные маршруты и прокладывая трубопроводы. Нефтепровод Саудовской Аравии «Восток — Запад» позволил ей отправлять больше грузов через Красное море, не давая ценам расти ещё сильнее.

«Они не собираются долго оставаться уязвимыми для шантажа», — сказал Суки. — «Все будут очень усердно работать над поиском альтернативных источников. Через пять лет это будет не узнать».

Геополитические проигравшие

Вовлечённость США на Ближнем Востоке может дать Китаю стратегическое преимущество в глобальной конкуренции и влиянии — но для Китая это не однозначная победа: он по-прежнему в значительной мере зависит от импорта энергоресурсов из региона.

Примерно половина всего азиатского импорта энергоресурсов с Ближнего Востока направляется в Китай. И несмотря на давние связи с Ираном, Китай быстро осознаёт, что в плане энергоснабжения больше зависит от Саудовской Аравии и ОАЭ. От ещё большего ущерба Китай защищает его мировой рекорд по объёму нефтяных запасов — более чем в три раза превышающий Стратегический нефтяной резерв США.

«Китай может лишиться доступа к части дешёвой субсидированной нефти, а это неприятно», — сказал Макналли. — «Но для Владимира Путина это стратегическое поражение».

Действительно, на бумаге Россия является краткосрочным победителем, продавая больше нефти по более высоким ценам энергоголодным азиатским странам. Однако Россия, более тесно связанная с Ираном, чем с Китаем, оказывается всё более изолированной по мере того, как её вторжение в Украину по продолжительности начинает соперничать со Второй мировой войной.

«Вы видели, чтобы какой-нибудь премьер-министр, президент или король в последнее время ездил в Москву?» — сказал Суки со смехом.

Несомненно, крупнейшими жертвами войны являются развивающиеся страны, особенно в Азии. Более 85% нефти и природного газа, проходящих через Ормузский пролив, направляется в Азию, и многим государствам региона пришлось ввести экстренное нормирование энергоресурсов. «Это трагедия», — сказал Суки. — «Они — незапланированные жертвы».

Новый энергетический мировой порядок

Президент Трамп не получил войну, которую хотел, и страна по-прежнему увязла в ормузском кризисе. Но новый энергетический мировой порядок, который выйдет из этой неразберихи, будет нести отпечаток президента — и США готовы извлечь из этого выгоду.

Хотя Ближний Восток останется нефтегазовым колоссом, эпицентр энергетического мира может сместиться в Америку, где растут объёмы добычи и экспорта нефти и газа. Канада укрепляет позиции четвёртого по величине производителя нефти в мире. Аргентина опирается на американские технологии бурения и гидроразрыва пласта, а Exxon Mobil недавно превратила Гайану в новую нефтяную державу. Под условным «прицелом» Белого дома Венесуэла вновь наращивает свою нефтяную отрасль.

США и Япония субсидируют глубоководный нефтяной терминал в Мексиканском заливе. А экспортные мощности Северной Америки по СПГ, по прогнозам, более чем удвоятся с 2024 по 2028 год.

«Если взять всё — от Аляски до Аргентины — можно начать воспринимать это как единый блок», — сказал Суки. — «Мы как бы поставили на этом свой отпечаток и сказали: "Это наше. Не трогайте"».

Эта статья опубликована в номере Fortune за июнь/июль 2026 года с заголовком «Горькое пробуждение: настоящее энергетическое наследие Иранской войны ещё впереди».

Этот материал был первоначально опубликован на Fortune.com